Die Besteuerung von Investmentfonds und ihrer Anleger nach dem neuen Investmentsteuergesetz

Inhaltsverzeichnis

• Einleitung
• Grundkonzeption eines Investmentfonds
  • Kurzcharakterisierung
  • Zivilrechtliche Grundkonzeption
  • Steuerrechtliche Grundkonzeption
• Grundlagen der Investmentbesteuerung
  • Verhältnis zum Kapitalanlagegesetzbuch
  • Grundprinzipien des Investmentsteuergesetzes
  • Gründe und Zielsetzung der Investmentsteuerreform
  • Anwendungsbereich des Investmentsteuergesetzes
• Intransparente Besteuerung von (Publikums-)Investmentfonds
  • Überblick
  • Besteuerung von Investmentfonds mit der Körperschaftsteuer
    • Umfang der Körperschaftsteuerpflicht
    • Inländische Beteiligungseinnahmen
    • Inländische Immobilienerträge
    • Sonstige inländische Einkünfte
  • Besonderheiten bei Beteiligung von steuerbegünstigten Anlegern
  • Besteuerung von Investmentfonds mit der Gewerbesteuer
• Besteuerung auf Anlegerebene
  • Überblick
  • Investmenterträge aus (Publikums-)Investmentfonds
    • Ausschüttungen
    • Vorabpauschale
    • Gewinne aus der Veräußerung von Investmentanteilen
    • Besteuerungsgrundsätze
  • Teilfreistellungen nach § 20 InvStG
    • Überblick
    • Teilfreistellungen der Einkommen- und Körperschaftsteuer
    • Teilfreistellungen der Gewerbesteuer
    • Steuerfolgen bei Änderung der Teilfreistellungssätze
    • Anteilige Abzüge aufgrund einer Teilfreistellung
• Fallbeispiel
  • Ausgangssituation
  • Besteuerung der Y-AG
  • Besteuerung auf Ebene des (Publikums-)Investmentfonds „Publica“
  • Besteuerung der Anlegerebene
    • Besteuerung der natürlichen Person Herr N.
    • Besteuerung der Kapitalgesellschaft K-AG sowie des Gesellschafters
  • Zusammenfassung und Gegenüberstellung der Steuerbelastungen
• Kritische Würdigung

Zielsetzung und Themenschwerpunkte

Die Masterarbeit befasst sich mit der Besteuerung von Investmentfonds und ihren Anlegern nach dem neuen Investmentsteuergesetz. Sie analysiert die steuerlichen Auswirkungen des Investmentsteuergesetzes auf die verschiedenen Akteure im Investmentprozess und untersucht die Auswirkungen auf die Kapitalallokation und die Finanzmärkte.

• Grundkonzeption und Funktionsweise von Investmentfonds
• Das neue Investmentsteuergesetz und seine Auswirkungen auf Investmentfonds und Anleger
• Die Besteuerung von Investmentfonds auf Ebene der Fondsgesellschaft und auf Ebene der Anleger
• Die Steuerfolgen für verschiedene Anlegergruppen, wie natürliche Personen, Kapitalgesellschaften und Stiftungen
• Kritische Analyse und Bewertung der neuen Regelungen und deren Auswirkungen auf die Finanzmärkte und die Kapitalallokation

Zusammenfassung der Kapitel

Kapitel 2 beleuchtet die Grundkonzeption von Investmentfonds, einschließlich ihrer zivilrechtlichen und steuerrechtlichen Aspekte. Kapitel 3 erläutert die Grundlagen der Investmentbesteuerung, insbesondere die Grundprinzipien des Investmentsteuergesetzes und die Zielsetzung der Steuerreform. In Kapitel 4 wird die intransparente Besteuerung von (Publikums-)Investmentfonds, insbesondere die Körperschaftsteuerpflicht von Investmentfonds, beleuchtet. Kapitel 5 widmet sich der Besteuerung von Investmentfonds auf Anlegerebene und analysiert die Auswirkungen der Teilfreistellungsregelungen nach § 20 InvStG. Kapitel 6 präsentiert ein Fallbeispiel, das die Steuerfolgen der Investmentsteuerreform für verschiedene Anlegergruppen verdeutlicht. Kapitel 7 bietet eine kritische Würdigung der neu eingeführten Regelungen und untersucht deren Auswirkungen auf die Praxis.

Schlüsselwörter

Investmentfonds, Investmentsteuergesetz, Körperschaftsteuer, Gewerbesteuer, Anleger, Ausschüttungen, Vorabpauschale, Teilfreistellungen, Finanzmärkte, Kapitalallokation