Analyse von Private Equity-Finanzierungen in deutschen Unternehmen als Erfolgsfaktor für den Börsengang

Inhaltsverzeichnis

• 1 Einleitung
• 1.1 Problemstellung
• 1.2 Zielsetzung
• 1.3 Gang der Untersuchung
• 2 Grundlagen
• 2.1 Abgrenzung von Private Equity als Beteiligungskapital
• 2.2 Kapitalmarkt in Deutschland
• 2.2.1 Private Equity-Markt
• 2.2.2 Börsenmarkt
• 2.3 Prinzipal-Agenten-Theorie
• 2.4 Signalling-Theorie
• 3 Private Equity – Geschäftsmodell
• 3.1 Funktionen einer Private Equity-Beteiligung
• 3.1.1 Finanzierungsfunktion
• 3.1.2 Kontrollfunktion
• 3.1.3 Betreuungsfunktion
• 3.1.4 Wertschöpfungsorientierungsfunktion
• 3.2 Desinvestmentkanäle
• 3.3 Initial public offering als Desinvestmentkanal
• 3.3.1 Definitorische Abgrenzung des Initial public offering
• 3.3.2 Motive für einen Börsengang
• 3.3.3 Phasen des Initial public offering
• 3.3.4 Investor Relations als Signalwirkung
• 3.3.5 Wahl des Börsensegments
• 3.3.5.1 Regulierter Markt
• 3.3.5.2 Freiverkehr
• 3.3.6 Desinvestmentzeitpunkt
• 3.3.7 Underpricing
• 4 Börsengänge - Performance
• 4.1 Untersuchungsmethodik
• 4.2 Kurzfristige Performance
• 4.3 Langfristige Performance
• 4.4 Underpricing bei Börseneinführung
• 4.5 Investorenstruktur
• 4.6 Desinvestmentstrategie

Zielsetzung und Themenschwerpunkte

Die vorliegende Bachelorarbeit befasst sich mit der Analyse von Private Equity-Finanzierungen in deutschen Unternehmen und untersucht deren Einfluss auf den Erfolg eines Börsengangs. Die Arbeit analysiert die Funktionsweise von Private Equity-Beteiligungen und deren Einfluss auf die Performance von Unternehmen. Im Mittelpunkt steht dabei die Untersuchung der Rolle von Private Equity-Finanzierungen als Erfolgsfaktor für den Börsengang.

• Analyse der Funktionsweise von Private Equity-Finanzierungen und deren Einfluss auf die Performance von Unternehmen
• Untersuchung der Rolle von Private Equity-Finanzierungen als Erfolgsfaktor für den Börsengang
• Bewertung der Auswirkungen von Private Equity-Beteiligungen auf die Wertentwicklung von Unternehmen
• Analyse der Desinvestmentstrategien von Private Equity-Gesellschaften
• Bedeutung der Investorenstruktur für die Performance von Börsengängen

Zusammenfassung der Kapitel

• Kapitel 1: Einleitung

Die Einleitung stellt die Problemstellung der Arbeit dar und beschreibt den Hintergrund und die Relevanz des Themas. Zudem werden die Zielsetzung und der Gang der Untersuchung erläutert.

• Kapitel 2: Grundlagen

In diesem Kapitel werden die theoretischen Grundlagen für die Untersuchung gelegt. Es werden die wichtigsten Konzepte und Definitionen im Zusammenhang mit Private Equity-Finanzierungen, Kapitalmärkten, und Börsengängen erläutert.

• Kapitel 3: Private Equity – Geschäftsmodell

Dieses Kapitel befasst sich mit dem Geschäftsmodell von Private Equity-Gesellschaften. Es werden die Funktionen von Private Equity-Beteiligungen, die Desinvestmentkanäle und der Prozess des Initial Public Offering (IPO) als Desinvestmentkanal detailliert betrachtet.

• Kapitel 4: Börsengänge - Performance

In diesem Kapitel wird die Performance von Börsengängen analysiert. Es werden die Untersuchungsmethodik, die kurz- und langfristige Performance sowie die Rolle des Underpricing und der Investorenstruktur betrachtet.

Schlüsselwörter

Private Equity, Beteiligungskapital, Börsengang, Initial Public Offering (IPO), Desinvestment, Performance, Kapitalmarkt, Deutschland, Finanzierungsfunktion, Kontrollfunktion, Wertschöpfungsorientierungsfunktion, Underpricing, Investorenstruktur.