Zweckgesellschaften und strukturierte Unternehmen im Konzernabschluss nach HGB und IFRS

Inhaltsverzeichnis

1 Einführende Worte oder: Zweckgesellschaften – Die nie endende Geschichte

2 Grundlagen zur Bewertung der Konsolidierungsnormen zu Zweckgesellschaften und strukturierten Unternehmen

2.1 Theoretische Grundlagen der Konzernrechnungslegung

2.1.1 Anspruchsgruppen der Konzernrechnungslegung und ihre Interessen an einem Konzernabschluss

2.1.1.1 Überblick

2.1.1.2 Anspruchsgruppen im Einzelnen

2.1.1.2.1 Anteilseigner

2.1.1.2.2 Gläubiger

2.1.1.2.3 Behörden

2.1.1.2.4 Sonstige Anspruchsgruppen

2.1.1.3 Zusammenfassung und Würdigung der Ergebnisse

2.1.2 Zwecke der Konzernrechnungslegung

2.1.3 Theorien der Konzernrechnungslegung

2.1.3.1 Überblick

2.1.3.2 Theorien im Einzelnen

2.1.3.2.1 Einheitstheorie

2.1.3.2.2 Interessentheorie

2.1.3.3 Würdigung der Konzerntheorien

2.1.4 Anforderungen an eine zweckadäquate Einbeziehung von Unternehmen in den Konzernabschluss

2.2 Zweckgesellschaften

2.2.1 Anwendungsgebiete von Zweckgesellschaften

2.2.1.1 Zweckgesellschaften zur Abwicklung von ABS-Transaktionen

2.2.1.2 Leasingobjektgesellschaften

2.2.1.3 Spezialfonds

2.2.2 Synopsis – Wesen der Zweckgesellschaften

3 Konsolidierung von Zweckgesellschaften und strukturierten Unternehmen

3.1 Einbeziehungsvorschriften in der nationalen und internationalen Rechnungslegung

3.1.1 Einbeziehungsvorschriften der IFRS

3.1.1.1 Gültiges Recht: IAS 27 und SIC-12

3.1.1.2 Zu werdendes Recht: ED 10

3.1.2 Einbeziehungsvorschrift des HGB: § 290 HGB

3.1.3 Kritische Würdigung der Einbeziehungsvorschriften

3.1.3.1 SIC-12

3.1.3.2 ED 10

3.1.3.3 § 290 Abs. 2 Nr. 4 HGB

3.2 Generelle Kritik an der Konsolidierung von Zweckgesellschaften vor dem Hintergrund der theoretischen Vorgaben an den Konzernabschluss

3.3 Besonderheiten der Konsolidierungstechnik bei Zweckgesellschaften

3.4 Anforderungen an die Risikoberücksichtigung im Zusammenhang mit Zweckgesellschaften

4 Fazit und Ausblick – Handlungsbedarf für Standardsetter und Gesetzgeber

Zielsetzung & Themen

Diese Diplomarbeit untersucht kritisch die Bilanzierung von Zweckgesellschaften und strukturierten Unternehmen im Konzernabschluss nach HGB und IFRS. Ziel der Arbeit ist es, die aktuellen sowie geplanten Konsolidierungsnormen vor dem Hintergrund theoretischer Anforderungen an einen Konzernabschluss zu würdigen und zu hinterfragen, ob diese den Informationsbedürfnissen der Abschlussadressaten gerecht werden.

• Theoretische Fundierung der Konzernrechnungslegung
• Analyse von Anwendungsgebieten wie ABS-Transaktionen, Leasing und Spezialfonds
• Kritische Würdigung der Konsolidierungsvorschriften nach IFRS (IAS 27, SIC-12, ED 10)
• Untersuchung der handelsrechtlichen Neuregelungen durch das BilMoG (§ 290 HGB)
• Diskussion der Risikoberücksichtigung im Kontext von Zweckgesellschaften

Auszug aus dem Buch

Zusammenfassung der Kapitel

1 Einführende Worte oder: Zweckgesellschaften – Die nie endende Geschichte: Einleitung in die Problematik von Zweckgesellschaften im Kontext der Finanzmarktkrise und Darstellung des methodischen Aufbaus der Arbeit.

2 Grundlagen zur Bewertung der Konsolidierungsnormen zu Zweckgesellschaften und strukturierten Unternehmen: Darstellung theoretischer Grundlagen der Konzernrechnungslegung, Ableitung von Konsolidierungskriterien und Analyse der Anwendungsgebiete von Zweckgesellschaften.

3 Konsolidierung von Zweckgesellschaften und strukturierten Unternehmen: Kritische Untersuchung und Würdigung der spezifischen Einbeziehungsvorschriften nach IFRS und HGB.

4 Fazit und Ausblick – Handlungsbedarf für Standardsetter und Gesetzgeber: Zusammenfassende Bewertung der Ergebnisse und Ausblick auf zukünftige regulatorische Entwicklungen.

Schlüsselwörter

Zweckgesellschaften, Konzernabschluss, Konsolidierung, HGB, IFRS, BilMoG, ABS-Transaktionen, Leasingobjektgesellschaften, Spezialfonds, Anteilsbesitz, Beherrschungsmacht, Risikoberichterstattung, Finanzmarktkrise, Bilanzmanipulation, Anhangangaben

Häufig gestellte Fragen

Worum geht es in der Arbeit grundlegend?

Die Arbeit befasst sich mit der bilanzpolitischen und theoretischen Problematik der Einbeziehung von Zweckgesellschaften und strukturierten Unternehmen in den Konzernabschluss.

Welche Themenfelder stehen im Fokus?

Zentrale Themen sind die theoretische Fundierung der Konzernrechnungslegung, die Konsolidierungskriterien sowie die spezifischen Risiken und Vorteile von Zweckgesellschaften.

Was ist das primäre Ziel der Untersuchung?

Das Ziel ist die kritische Würdigung der derzeitigen und geplanten Konsolidierungsnormen hinsichtlich ihrer Eignung, relevante Informationen für Abschlussadressaten bereitzustellen.

Welche wissenschaftliche Methode wird angewandt?

Die Arbeit stützt sich auf eine theoretische Ableitung von Konsolidierungskriterien, gefolgt von einer normativen Analyse und kritischen Würdigung der nationalen und internationalen Rechnungslegungsstandards.

Was wird im Hauptteil behandelt?

Der Hauptteil analysiert die Interessen von Anspruchsgruppen, die verschiedenen Konzerntheorien, die Anwendungsgebiete von Zweckgesellschaften sowie die konkreten Einbeziehungsvorschriften im IFRS und HGB.

Durch welche Schlüsselbegriffe ist die Arbeit geprägt?

Die wichtigsten Begriffe sind Konsolidierung, Zweckgesellschaft, Beherrschungsmacht, BilMoG und der Risiko-Nutzen-Ansatz.

Wie unterscheidet sich die Bewertung von Zweckgesellschaften im IFRS und HGB?

Während die IFRS bereits mit SIC-12 und dem neuen ED 10 an der Konsolidierung arbeiten, hat der deutsche Gesetzgeber durch das BilMoG den § 290 Abs. 2 Nr. 4 HGB eingeführt, der sich stark an den IFRS orientiert.

Warum ist das "Autopilot"-Konzept bei Zweckgesellschaften so relevant?

Das Konzept beschreibt, dass Zweckgesellschaften aufgrund vertraglicher Vorbestimmungen (Autopilot) während ihrer Laufzeit kaum operativen Gestaltungsspielraum besitzen, was die Prüfung einer "Beherrschung" durch Stimmrechte erschwert.

Welche Schlussfolgerung zieht der Autor zur Risikoberichterstattung?

Der Autor plädiert dafür, dass bei fehlender Konsolidierungspflicht aufgrund der "Autopilot"-Struktur die Risiken durch eine deutlich ausgeweitete Anhangberichterstattung transparent gemacht werden müssen.