Besteuerung von Anteilen an geschlossenen Immobilienfonds im Privatvermögen im internationalen Vergleich durch einen deutschen Steuerinländer

Inhaltsverzeichnis

1 Einleitung

2 Grundlegendes über einen geschlossenen Immobilienfonds

2.1 Hintergrundinformationen und rechtliche Konstruktionen

2.2 Beispielfall

3 Deutschland

3.1 Halten der Anteile

3.1.1 sonstige Steuern

3.1.2 Einkommensteuer

3.2 Verkauf der Anteile

3.2.1 Einkommensteuer

3.2.2 Einkünfteerzielungsabsicht / gewerbl. Grundstückshandel

3.3 Vererbung der Anteile

3.4 Schenkung der Anteile

4 Österreich

4.1 Halten der Anteile

4.1.1 sonstige Steuern

4.1.2 Einkommensteuer

4.2 Verkauf der Anteile

4.2.1 Veräußerungsgewinn

4.2.2 Nachversteuerung

4.2.3 gewerblicher Grundstückshandel

4.3 Vererbung der Anteile

4.4 Schenkung der Anteile

5 Schweiz (Kanton St. Gallen, Gemeinde St. Gallen)

5.1 Erwerb der Anteile

5.2 Halten der Anteile

5.2.1 Einkommensteuer

5.2.1.1 Bundesebene

5.2.1.2 Kantons- und Gemeindeebene

5.2.2 Vermögensteuer

5.3 Verkauf der Anteile

5.4 Vererbung der Anteile

5.5 Schenkung der Anteile

6 Liechtenstein

6.1 Halten der Anteile

6.2 Verkauf der Anteile

6.3 Vererbung der Anteile

6.4 Schenkung der Anteile

7 Investitionsentscheidungsanalyse

8 Thesenpapier

Zielsetzung und thematische Schwerpunkte

Die Arbeit analysiert die steuerlichen Konsequenzen einer Investition in geschlossene Immobilienfonds für einen in Deutschland steuerpflichtigen Anleger und vergleicht diese mit den Rahmenbedingungen in Österreich, der Schweiz und Liechtenstein.

• Steuerliche Behandlung des Haltens von Anteilen an geschlossenen Immobilienfonds.
• Konsequenzen beim Verkauf von Fondsanteilen sowie mögliche Umqualifizierungen.
• Erbschaft- und schenkungsteuerliche Auswirkungen bei Übertragungen.
• Vergleich der Besteuerungssysteme und Investitionsentscheidungsanalyse.
• Einfluss internationaler Doppelbesteuerungsabkommen auf die Gesamtbelastung.

Auszug aus dem Buch

Zusammenfassung der Kapitel

1 Einleitung: Die Einleitung beleuchtet den Wandel des Marktes für geschlossene Immobilienfonds und setzt das Ziel der Untersuchung, steuerliche Rahmenbedingungen im internationalen Vergleich darzustellen.

2 Grundlegendes über einen geschlossenen Immobilienfonds: Dieses Kapitel erläutert die rechtliche Struktur und die Grundzüge geschlossener Immobilienfonds sowie die Annahmen für den verwendeten Beispielfall.

3 Deutschland: Das Kapitel analysiert die deutsche steuerliche Behandlung beim Halten, Verkaufen, Vererben und Schenken von Anteilen an geschlossenen Immobilienfonds.

4 Österreich: Hier wird die steuerliche Situation in Österreich dargestellt, wobei insbesondere auf die spezifische Gesellschaftsform der KEG und die Doppelbesteuerungsabkommen eingegangen wird.

5 Schweiz (Kanton St. Gallen, Gemeinde St. Gallen): Dieses Kapitel widmet sich der Besteuerung in der Schweiz unter Berücksichtigung kantonaler Regelungen und internationaler Abkommen.

6 Liechtenstein: Das Kapitel behandelt die steuerlichen Besonderheiten Liechtensteins, einschließlich der steuerlichen Behandlung bei fehlendem Doppelbesteuerungsabkommen.

7 Investitionsentscheidungsanalyse: Der Autor bewertet die verschiedenen Anlagestandorte anhand von Fallgruppen und leitet daraus Gestaltungsempfehlungen für Anleger ab.

8 Thesenpapier: Das abschließende Thesenpapier fasst die zentralen steuerlichen Erkenntnisse und Unterschiede der untersuchten Länder prägnant zusammen.

Schlüsselwörter

geschlossene Immobilienfonds, Steuerecht, Einkommensteuer, Erbschaftsteuer, Schenkungsteuer, Deutschland, Österreich, Schweiz, Liechtenstein, Doppelbesteuerungsabkommen, Anrechnungsverfahren, Freistellungsverfahren, Vermögensteuer, gewerblicher Grundstückshandel, Kommanditbeteiligung

Häufig gestellte Fragen

Worum geht es in dieser Arbeit grundsätzlich?

Die Diplomarbeit untersucht die steuerlichen Konsequenzen einer Investition in geschlossene Immobilienfonds im Privatvermögen aus der Sicht eines in Deutschland ansässigen Steuerpflichtigen im Vergleich zu Österreich, der Schweiz und Liechtenstein.

Was sind die zentralen Themenfelder?

Die Schwerpunkte liegen auf der Besteuerung von laufenden Einkünften, Veräußerungsgewinnen sowie der Übertragung von Anteilen durch Vererbung oder Schenkung in verschiedenen nationalen Steuersystemen.

Was ist das primäre Ziel der Arbeit?

Das Ziel ist es, steuerliche Charakteristika der Kapitalanlage in geschlossenen Immobilienfonds unter Berücksichtigung neuerer Gesetzeslagen herauszuarbeiten und eine fundierte Investitionsempfehlung für verschiedene Anlegertypen zu formulieren.

Welche wissenschaftliche Methode wird verwendet?

Der Autor nutzt eine rechtswissenschaftliche Analyse der jeweiligen nationalen Steuergesetze sowie eine quantitative Investitionsanalyse anhand eines standardisierten Beispielfalls, um die Steuerbelastungen vergleichbar zu machen.

Was wird im Hauptteil behandelt?

Der Hauptteil analysiert detailliert die Besteuerung in den vier Ländern Deutschland, Österreich, Schweiz und Liechtenstein, unterteilt in die Phasen Erwerb, Halten, Verkauf sowie Vermögensübertragung.

Welche Schlüsselbegriffe charakterisieren die Arbeit?

Wesentliche Begriffe sind internationale Steuerlehre, Doppelbesteuerungsabkommen, steuerliche Transparenz, Kommanditgesellschaft und steuerliche Progressionsvorbehalte.

Wie unterscheidet sich die steuerliche Behandlung in Liechtenstein im Vergleich zu Deutschland?

Da kein Doppelbesteuerungsabkommen mit Deutschland besteht, greift in Liechtenstein das Anrechnungsverfahren für die dort gezahlten Steuern oft nicht effektiv, was zu einer steuerlichen Mehrbelastung führt.

Welche Rolle spielt das Transparenzprinzip bei der Erbschaftsteuer in Österreich?

Für doppelstöckige Konstruktionen mit einer deutschen Fondsgesellschaft und einer österreichischen Objektgesellschaft wendet die österreichische Finanzverwaltung derzeit nach aktueller Verwaltungspraxis das Transparenzprinzip bei der Erbschaftsteuer nicht konsequent an, was zu steuerlichen Vorteilen für Erben führen kann.