Die Veränderung des Investmentprozesses durch die Beachtung von Sustainability Issues

Inhaltsverzeichnis

• Einleitung
• Hintergrund und Zielsetzung
• Klärung der Terminologie
• Methodik
• Nachhaltige Investmentansätze
• Aktiver Investmentansatz
• Passiver Investmentansatz
• Negative Selektion
• Positive Selektion
• Best-of-Class Konzept als Praxisansatz
• Der nachhaltige Investmentprozess in der Praxis
• Abschlussreport der HLEG on Sustainable Finance
• Zielformulierungen der EU
• Themenfelder zur Transformation des Finanzsystems
• Empfehlungen zur Errichtung eines nachhaltigen Finanzsystems
• Kernempfehlungen
• Querschnittsempfehlungen
• Branchenspezifische Empfehlungen
• Weitgreifende Empfehlungen
• Die Investitionskette eines nachhaltigen Finanzsystems
• Die Neuausrichtung der Kapitalströme zu nachhaltigen Investitionen
• Die Implementierung von Nachhaltigkeitsaspekten in das Risikomanagement
• Förderung von Transparenz und Langfristigkeit
• Nachhaltige Investmentansätze systemrelevanter Banken in der Praxis
• Am Beispiel deutscher Großbanken
• Am Beispiel französischer Groẞbanken
• Ausblick

Zielsetzung und Themenschwerpunkte

Die vorliegende Arbeit untersucht die Veränderungen, die die Berücksichtigung von Nachhaltigkeitsaspekten im Investmentprozess bewirkt. Dabei wird der Fokus auf das europäische Finanzsystem gelegt, wobei insbesondere die Investmentbranche im Zentrum steht.

• Die Entwicklung und Bedeutung von Nachhaltigkeitsaspekten im europäischen Finanzsystem
• Die Auswirkungen von Nachhaltigkeitskriterien auf den Investmentprozess
• Die Analyse moderner Ansätze nachhaltiger Portfoliotheorien
• Die Empfehlungen der High-Level Expert Group (HLEG) on Sustainable Finance
• Der Vergleich von Nachhaltigkeitsstrategien systemrelevanter deutscher und französischer Großbanken

Zusammenfassung der Kapitel

Die Einleitung liefert einen Hintergrund zu den globalen Herausforderungen, die durch kurzsichtiges und verantwortungsloses Handeln verursacht werden. Die Arbeit stellt die Forschungsfrage nach den Veränderungen im Investmentprozess, die durch die Beachtung von Sustainability Issues erforderlich sind. Kapitel 2 definiert wichtige Begriffe und erläutert verschiedene Ansätze für nachhaltige Investments, sowohl aktiv als auch passiv. Kapitel 3 widmet sich dem Abschlussreport der HLEG on Sustainable Finance und seinen Empfehlungen zur Gestaltung eines nachhaltigen Finanzsystems. Kapitel 4 beleuchtet die Neuausrichtung der Kapitalströme zu nachhaltigen Investitionen und die Bedeutung von Risikomanagement sowie Transparenz und Langfristigkeit. Kapitel 5 analysiert die Implementierung von Nachhaltigkeitsaspekten bei systemrelevanten deutschen und französischen Großbanken.

Schlüsselwörter

Nachhaltiges Investment, Investmentprozess, Nachhaltigkeit, Sustainability Issues, ESG-Kriterien, HLEG on Sustainable Finance, EU Aktionsplan, Risikomanagement, Transparenz, Langfristigkeit, deutsche Großbanken, französische Großbanken